کندل استیک (نمودار شمعی) چیست
والبی بلاگ » آرشیو پست ها » آموزش » آموزش جامع کندل استیک (Candlestick)
آموزش آموزش تحلیل آموزش تحلیل تکنیکال کندل استیک

آموزش جامع کندل استیک (Candlestick)

بر طبق گفته ی استیون نیسون، نویسنده کتاب تکنیک های نمودار کندل استیک ژاپنی، نمودار کندل استیک حدود ۱۸۵۰ میلادی شکل گرفت. بیشتر پیشرفت نمودار کندل استیک بخاطر فعالیت های تریدر افسانه ای برنج یعنی Homma از شهر ساکاتا است. به نظر می رسد ایده اصلی هوما در طول سالیان زیاد تغییر کرد و اصلاح شد تا در نهایت به فرم و سیستم نمودار کندل استیک که ما از آن استفاده می کنیم در آید.

تاریخچه

در قرن ۱۷ ژاپنی ها استفاده از تحلیل تکنیکال برای داد و ستد برنج را آغاز نمودند. در حالی که این نسخه از تحلیل تکنیکال تفاوت زیادی با نسخه ی آمریکایی ایجاد شده توسط چارلز داو (بنیانگذار نظریه داو در حدود ۱۹۰۰ میلادی) داشت، ولی بسیاری از اصول این دو نسخه یکسان بودند:

  • «چیست» (فعالیت قیمت یا Price Action) بسیار مهم تر است از «چرا» (اخبار، وقایع و …)
  • همه ی اطلاعات بازار در قیمت انعکاس می یابند.
  • خریداران و فروشندگان، بازار را بر اساس انتظارات و احساسات خود (ترس و طمع) حرکت می دهند.
  • بازار ها نوسان دارند.
  • قیمت واقعی ممکن است ارزش اصلی یک دارایی را نشان ندهد.

نحوه شکل گیری کندل استیک

برای ایجاد یک نمودار کندل استیک، مجموعه ای از اطلاعات قیمت شامل قیمت باز شده، قیمت بسته شده، بالاترین قیمت و پایین ترین قیمت دارایی مورد نظر در بازه زمانی مشخص، نیاز است. منظور از بازه زمانی مشخص این است که شما می توانید چارت قیمت دارایی مورد نظر خود را بر اساس طول زمانی مشخص مثلا ساعتی یا روزانه یا هفتگی تنظیم نمایید.

در این صورت قیمتی که در ابتدای روز برای معامله و ترید مشخص می شود را قیمت باز شده در نمودار روزانه گویند. پس از اینکه قیمت باز شد، ممکن است در طول روز نوسان داشته باشد تا اینکه در نهایت در پایان روز در یک قیمت مشخص بسته می شود، که به این قیمت بسته شده گویند. برای روشن تر شدن موضوع مثالی میزنیم. فرض کنید در ابتدای روز، قیمت ۲ دلار برای دارایی در نظر گرفته شود سپس تا ۱ دلار پایین بیاید سپس به ۴ دلار برسد و در نهایت در پایان روز، در قیمت ۳ دلار بسته شود. در این صورت داریم:

قیمت باز شده: ۲ دلار

قیمت بسته شده: ۳ دلار

پایین ترین قیمت: ۱ دلار

بالاترین قیمت: ۴ دلار

نمودار کندل استیک
نحوه نشان دادن اطلاعات توسط کندل استیک

معرفی اجزای کندل استیک

حال با این مقدمه به موضوع کندل استیک بر می گردیم. بخش ضخیم کندل استیک که به رنگ سبز یا قرمز نشان داده می شود، بدنه (Body) نام دارد و خط های باریک بالا و پایین بدنه، سایه (Shadow) نامیده می شوند. این سایه ها نشانگر بالاترین و پایین ترین قیمت در بازه زمانی تنظیم شده هستند. اگر قیمت بسته شده بیشتر از قیمت باز شده باشد، رنگ بدنه سبز می گردد. در این صورت قیمت در پایین بدنه کندل نشانگر قیمت باز شده است و قیمت در بالای بدنه کندل نشانگر قیمت بسته شده می باشد.

اگر قیمت بسته شده نسبت به قیمت باز شده کمتر باشد، کندل قرمز می شود. در این صورت بالاترین قیمت بدنه نشانگر قیمت باز شده است و پایین ترین قسمت بدنه، قیمت بسته شده می باشد. برای درک بهتر به تصویر پایین دقت کنید.

بسیاری از تحلیلگران بر این عقیده اند که نمودار کندل استیک، از لحاظ بصری جذابیت بالایی دارند در عین اینکه برای تفسیر اطلاعات قیمت نیز مناسب است. با این نمودار براحتی می توان اطلاعات قیمتی در یک بازه زمانی مشخص را متوجه شد. رابطه قیمت باز شده و قیمت بسته شده که در این نمودار به صورت بدنه کندل نشان داده می شود، بخش حیاتی اطلاعات قیمت است. کندل سبز رنگ به معنی فشار خرید است و کندل قرمز رنگ فشار فروشندگان را نشان می دهد.

انواع کندل استیک

بدنه بلند در مقابل بدنه کوتاه

معرفی کندل استیک
دو حالت کلی در کندل استیک ها

به طور کلی باید بگوییم که هر چقدر بدنه ی کندل بلندتر باشد، میزان فشار فروش یا خرید نیز بیشتر است. برعکس آن نیز صادق است بدین صورت که بدنه ی کوچک نشان از تثبیت قیمت و تعادل میان فشار خرید و فروش است.

کندل بلند سبز رنگ حاکی از این است که فشار خرید بالاست. این فشار به خاطر هجوم خریداران است که باعث افزایش قیمت می شود. پس از یک کاهش قیمت زیاد، یک کندل سبز با بدنه ی بلند می تواند نشان از پتانسیل بازگشت رو به بالای قیمت باشد یا سطح حمایتی آینده را مشخص کند. از دیگر سو، کندل قرمز با بدنه ی بلند یعنی فشار فروش بالا است که تهاجمی بودن فروشندگان را نشان می دهد. بعد از یک افزایش قیمت بیش از حد، یک کندل بلند قرمز می تواند نشان دهنده ی امکان بازگشت قیمت رو به پایین باشد یا اینکه سطح مقاومتی آینده را مشخص می کند.

کندل مارابوزو

کندل استیک مارابوزو
نمایش کندل استیک مارابوزو

نوعی از کندل که در ان بدنه بلند باشد و سایه بالایی و پایینی نداشته باشد را کندل ماروبوزو (Marubozu) گویند. تحلیل گران، کندل ماروبوزو سبز رنگ را اینگونه تفسیر می کنند که از ابتدای شروع معاملات در بازه زمانی مشخص، کنترل قیمت صد در صد در دستان خریداران بوده است. از آن طرف، کندل ماروبوزو قرمز نشان می دهد که خریداران از اولین معامله تا آخرین معامله در بازه زمانی مشخص اختیار بازار را به دست گرفته اند.

سایه بلند در مقابل سایه کوتاه در کندل استیک

سایه در کندل استیک
نمایش انواع سایه در کندل استیک

سایه های بالایی و پایینی اطلاعات ارزشمندی از نوع و چگونگی معاملات در بازار را ارائه می دهند. کندل هایی که سایه ی کوچکی دارند نشان می دهند که در بازه زمانی مشخص شده، اکثر معاملات در محدوده ی قیمت باز شده و قیمت بسته شده قرار داشته اند. در صورتی که سایه های بلند نشانگر این هستند که معاملات نسبت به قیمت باز شده و قیمت بسته شده، بسیار فراتر رفته اند.

سایه ی بالایی بلند، بدین معنی است که در طول بازه زمانی مشخص، خریداران تسط بازار را در دست داشته اند ولی فروشندگان نیز تمایل داشته اند قیمت را پایین بیاورند. در نتیجه ی این تقابل میان خریداران و فروشندگان، سایه ی بالایی کندل بلند شده است. سایه ی پایینی بلند نیز نشان از مسلط بودن فروشندگان دارد که تمایل داشته اند قیمت را پایینتر بیاورند. با اینکه خریداران سعی در بالا بردن قیمت پیشنهادی خرید (Bid Price) داشته اند.

کندل فرفره

کندل استیک فرفره
شکل کندل استیک فرفره

کندلی که سایه ی بالایی و سایه ی پایینی بلند ولی بدنه ی کوچکی داشته باشد را کندل فرفره ای گویند. در زمانی که فقط یک سایه بلند وجود داشته باشد به نوعی نشان از بازگشت قیمت دارد ولی زمانی که هر دوی سایه ها بلند باشند مانند کندل فرفره، بدین معنی است که تردید در بازار حکمفرماست. در نتیجه می توان کندل فرفره را اینگونه تفسیر نمود که با وجود سعی و تلاش خریداران (گاوها) و فروشندگان (خرس ها) برای به دست گرفتن بازار، حرکت از قیمت بازه شده تا قیمت بسته شده، بسیار کم بوده است.

پس از یک روند طولانی صعودی، شکل گیری یک کندل استیک فرفره نشان از این مساله دارد که گاوها دچار ضعف شده اند و پتانسیل تغییر روند توسط خرس ها وجود دارد. برای یک روند طولانی نزولی نیز ایجاد شدن یک کندل فرفره به معنی وجود پتانسیل برای تغییر روند است.

کندل دوجی

کندل استیک دوجی
شکل کندل استیک دوجی

کندل دوجی یک کندل مهم از انواع کندل استیک ها است که هم به تنهایی و هم به عنوان بخشی از یک الگو میتواند اطلاعات بسیار مفیدی در اختیار تحلیلگر قرار دهد. کندل دوجی زمانی شکل می گیرد که قیمت باز شده و قیمت بسته شده به هم نزدیک باشند یا بعضا برابر باشند. در نتیجه کندل دوجی بدنه ای بسیار کوچکی دارد.

طول سایه بالایی و پایینی می تواند در این کندل متفاوت باشد که در نتیجه ی آن شکل علامت یعلاوه به خود می گیرد یا شبیه به صلیب میشود. الگوی کندل استیک دوجی به نحوه ی جایگیری کندل دوجی در روند بستگی دارد که همراه با اطلاعات اندیکاتور ها و دیگر ابزار های تحلیل، می تواند به پیش بینی حرکت بعدی قیمت بسیار کمک نماید. کندل دوجی در صورت داشتن بدنه، هم می تواند قرمز رنگ باشد هم سبز رنگ.

به صورت ایده آل، کندل دوجی باید بدون بدنه باشد یعنی قیمت باز و بسته شده برابر باشند. کندل دوجی ایده آل، میزان عدم وجود تصمیم در بازار یا کشمکش فراوان بین گاوها و خرس ها را نشان می دهد. هر دو طرف معامله یعنی خریداران و فروشندگان سعی در تسلط بر بازار دارند ولی نتیجه ای که حاصل شده تسلیم هر دو طرف است.

در بازار های گوناگون معیارهای مختلفی برای شکل گیری کندل دوجی وجود دارد. مثلا در بازاری که قیمت دارایی در آن ۲۰ دلار است، با اختلاف یک هشتم واحد میان قیمت باز شده و قیمت بسته شده، یک کندل دوجی شکل می گیرد در صورتی که در بازار دیگر با دارایی به قیمت ۲۰۰ دلار این اختلاف می تواند یک چهارم باشد.

کندل استیک دوجی و خط روند

باید گفت که شکل گیری دوجی در شرایط خاصی میتواند اطلاعات حیاتی به ما بدهد. اهمیت کندل دوجی بستگی به روند پیش از آن یا کندل قبلی دارد. در یک روند صعودی یا پس از یک کندل بلند سبز، ظهور کندل دوجی می تواند نشانه ضعف فشار خرید باشد. بر عکس آن نیز صادق است بدین معنی که در یک روند نزولی یا پس از یک کندل بلند قرمز رنگ، یک کندل دوجی می تواند بیانگر پایان فشار فروش باشد. در حقیقت، کندل دوجی به تنهایی، امکان پیش بینی حرکت بعدی قیمت را نمی دهد.

باید گفت که فشار فروش با تعداد خریداران متفاوت است. یک دارایی ممکن است به خاطر کمبود تعداد خریداران دچار افت قیمت شود ولی ادامه دار بودن فشار خرید می تواند روند صعودی قیمت را افزایش دهد. در این صورت است که یک کندل دوجی بعد از یک کندل بلند سبز رنگ، می تواند نشانه ی خوبی از افت فشار خرید باشد. حتی با شکل گیری کندل دوجی نیز باید منتظر کندل قرمز بود تا شروع روند خرسی تایید گردد. بنابراین بعد از یک کندل سبز بلند و یک کندل دوجی، تریدرها باید برای ایجاد یک الگوی ستاره عصرگاهی آماده باشند. همین موضوع در مورد فشار فروش و تعداد فروشندگان نیز وجود دارد. اگر قرار باشد پیدایش کندل دوجی احتمال پایان یافتن روند نزولی را بالا ببرد، برای اطمینان باید منتظر یک کندل سبز بود تا الگوی ستاره صبحگاهی شکل بگیرد.

از طرف دیگر کندل های اطراف دوجی نیز نقش تعیین کننده ای دارند. نیسون عقیده داشت که یک کندل دوجی میان چندین کندل با بدنه ی کوچک را نمی توان به عنوان کندل مهمی در نظر گرفت. در این صورت یک کندل دوجی میان کندل هایی با بدنه ی بلند می تواند اطلاعات معنی داری ارائه دهد.

انواع کندل دوجی

کندل دوجی بلند پا (Long-Legged)
کندل استیک دوجی بلند پا
شکل کندل استیک دوجی بلند پا

کندل دوجی بلند پا نوعی از کندل دوجی است که سایه ی بالایی و پایینی بلندی دارد. نکته ای که وجود دارد این است که طول این سایه ها در دوجی بلند پا یکسان هستند. این نوع کندل بازتاب دهنده ی عدم وجود تصمیم گیری به میزان زیاد در بازار است. بدین معنی که در یک بازه زمانی مشخص، بعد از فراز و نشیب بسیار و نزاع بر سر قیمت، در نهایت قیمت در نزدیکی قیمت اولیه، بسته می شود.

کندل دوجی سنجاقک

کندل دوجی سنجاقک زمانی شکل می گیرد که قیمت باز شده و قیمت بسته شده حدودا یکی باشند ولی پایین ترین قیمت بسیار کمتر از این دو سطح قیمتی باشد. در نتیجه کندل شبیه حرف T می شود. یعنی یک بدنه ی بسیار نازک و یک سایه پایینی بلند. این کندل نشان می دهد که در طول بازه زمانی مشخص، فروشندگان کنترل قیمت را در دست داشته و آن را نسبت به قیمت باز شده بسیار پایین تر آورده اند ولی در میانه ی راه، خریداران بر بازار مسلط شده و قیمت را به جایی که در ابتدا باز شده، برگردانده اند. این سایه ی پایینی بلند شاهدی است بر وجود فشار خرید ولی اینکه در پایین بدنه شکل گرفته بدین معنی است که هنوز تعداد زیادی فروشنده در بازار وجود دارد.

در یک روند نزولی، یا بعد از یک کندل قرمز بلند، یا در زمان برخورد به حمایت، کندل دوجی سنجاقک می تواند نشانه ای از یک بازگشت به صورت گاوی باشد. همچنین این کندل در یک روند صعودی یا بعد از یک کندل سبز بلند و یا در زمان برخورد با مقاومت، احتمال بازگشت قیمت رو به پایین را ایجاد می کند. در هر دو صورت، نیاز به تاییدیه توسط کندل بعدی وجود دارد. باید گفت که این کندل بیشتر در روند نزولی شکل می گیرد تا روند صعودی.

 

کندل استیک سنگ قبر
شکل کندل سنجاقک و سنگ قبر
کندل دوجی سنگ قبر

کندل سنگ قبر دقیقا بر عکس کندل دوجی سنجاقک است. این کندل با بدنه بسیاری کوچک ولی سایه ی بالایی بلند نشان از این مساله دارد که قدرت در دست خریداران بوده و تا آنجا که امکان داشته، قیمت را نسبت به سطح قیمتی باز شده، بالا برده اند ولی در پایان، فروشندگان قیمت را پایین کشیده اند و در نزدیکی قیمت اولیه، بسته اند. این کندل نیز مانند کندل دوجی سنجاقک و دیگر فرم های کندل استیک، به فعالیت قیمت قبلی و تاییدیه های بعدی وابسته است. اگر چه سایه ی بلند بالایی بیانگر شکست در جهش قیمت است، بالا رفتن قیمت نسبت به قیمت باز شده نشان از وجود فشار خرید دارد.

بعد از یک روند نزولی یا پس از یک کندل قرمز بلند و یا برخورد با یک حمایت، ظهور یک کندل دوجی سنگ قبر، توجه را به سمت وجود فشار خرید و پتانسیل بازگشت گاوی قیمت جلب می کند. همین طور است برای روند نزولی، یا پس از یک کندل سبز بلند یا برخورد با مقاومت. در این صورت شکل گیری کندل دوجی سنگ قبر می تواند نشانی از بازگشت خرس ها باشد. درست است که این کندل در هر دو حالت روند صعودی و روند نزولی شکل می گیرد ولی در روند صعودی رایج تر است.

گاوها در مقابل خرس ها

انواع کندل استیک
تصویر کلی از انواع کندل استیک

یک کندل استیک نشانگر تقلای خریداران (گاوها) و فروشندگان (خرس ها) برای به دست گرفتن کنترل بازار در یک بازه زمانی مشخص است. پایین ترین قیمت در یک کندل استیک نشان دهنده ی حداکثر تلاش خرس ها در پایین آوردن قیمت است همان طور که بالاترین قیمت در یک کندل بیانگر میزان تلاش گاوها برای افزایش قیمت می باشد. با وجود تنوعات فراوان در شکل های کندل، می توان آن ها را به ۶ دسته ی کلی تقسیم بندی کرد:

  • کندل سبز بلند، نشان می دهد گاو ها در بیشتر زمان، کنترل قیمت را در دست داشته اند.
  • کندل قرمز بلند نشانگر کنترل قیمت توسط خرس ها در اکثر زمان داد و ستد است.
  • کندل با بدنه ی کوچک بیانگر این است که هیچ کدام از طرفین بازار نتوانسته اند قیمت را به سمت دلخواه خود سوق دهند.
  • کندل با سایه ی پایینی بلند مشخص می کند که خرس ها در بخشی از زمان معاملات، قدرت را در دست داشته اند ولی در نهایت گاوها کنترل را به دست گرفته اند.
  • کندل با سایه ی بالایی بلند حاکی از قدرتمند بودن گاوها در اکثر زمان داد و ستد است ولی در پایان تسلیم خرس ها شده اند.
  • کندل با جفت سایه ی بالایی و سایه پایینی بلند، این موضوع را نمایان می کند که هم خرس ها و هم گاوها در طول زمان معاملات قدرت را به دست گرفته اند ولی هیچ کدام آنطور که باب میلشان بوده قیمت را تغییر نداده و تسلیم شده اند.

کندل استیک چه چیزی را به ما نمی گویند

کندل استیک در تحلیل تکنیکال
مقایسه نحوه های شکل گیری کندل استیک

کندل ها دنباله اتفاقات را به ما نمی گویند، فقط رابطه میان قیمت باز شده و قیمت بسته شده را مشخص می کنند. میزان بالاترین و پایین ترین قیمت در یک کندل کاملا مشخص است ولی اینکه کدامیک در ابتدا اتفاق افتاده، مشخص نیست. یک کندل سبز به صورت فرضی این مساله را مشخص می کند که در بیشتر زمان، قیمت رشد داشته تا اینکه در قیمتی بالاتر از قیمت باز شده، بسته شود ولی ممکن است نوسانات بیشتری رخ داده باشد تا این کندل بدین فرم شکل بگیرد. در شکل بالا دو دنباله از نوسانات قیمت را مشاهده می کنید که در نهایت منجر به شکل گیری کندل سبز شده است.

در شماره ۱ میبینید که با یک کاهش جزیی قیمت بعد از باز شدن، یک روند صعودی با شیب زیاد شکل گرفته و با یک کاهش جزیی، قیمت بسته شده است. در صورتی که در شماره ۲ شاهد سه حرکت تند قیمت هستیم، یک صعود تند از قیمت باز شده به بالاترین قیمت، سپس یک کاهش تند تا پایین ترین قیمت و در نهایت صعود تند بعدی که قیمت بسته شده را شکل داده است. اگر شماره ۱ باعث شکل گیری کندل سبز شده باشد، یعنی فشار خرید از همان ابتدا زیاد بوده و می توان انتظار گاوی بودن بازار را داشت ولی شماره ۲ بازتاب دهنده ی نوسان زیاد قیمت است که در آن فشار فروش بالا نیز وجود دارد.

این مثال فقط دو حالت را نشان می دهد در صورتیکه می توان چندین سناریوی دیگر را نیز متصور شد. با این وجود، کندل استیک ها اطلاعات با ارزشی از رابطه قیمت باز شده، قیمت بسته شده، بالاترین قیمت و پایین ترین قیمت ارائه می دهند.

وضعیت ستاره

الگوی ستاره کندل استیک
تصویر الگوی ستاره کندل استیک

وضعیت ستاره زمانی پیش می آید که میان یک کندل و کندل قبلی یک شکاف یا gap اتفاق بیفتد. کندل اول معمولا بدنه ای بلند دارد ولی همیشه بدین صورت نیست و کندل دوم که در موقعیت ستاره قرار می گیرد بدنه ای کوتاه دارد. بر اساس نوع کندل اول، کندل دوم در بالا یا پایین قرار می گیرد. اگر کندل اول سبز باشد کندل ستاره در بالا قرار می گیرد. این نوع شکل گیری بدین سبب است که قیمت باز شده کندل ستاره نسبت به قیمت بسته شده کندل سبز قبل از آن، بیشتر باشد.

اگر کندل اول قرمز باشد کندل ستاره در پایین آن شکل می گیرد بدین دلیل که قیمت باز شده کندل ستاره پایین تر از قیمت بسته شده کندل قرمز قبل از آن باشد. جدای این موضوع که کندل اول سبز باشد یا قرمز، کندل ستاره می تواند به دو رنگ سبز یا قرمز ظاهر شود. کندل ستاره به دلیل بدنه ی کوتاه می تواند از انواع کندل دوجی، چکش، ستاره دنباله دار و یا فرفره باشد. بسته به نوع قرار گیری کندل دوم نسبت به کندل اول و روند پیش از آن، دو الگوی کندل ستاره صبحگاهی و ستاره عصرگاهی وجود دارد.

وضعیت هارامی

کندل استیک هارامی
تصویر کندل استیک هارامی

کندل استیکی که درون کندل پیش از خود شکل بگیرد، وضعیت هارامی را شکل داده است. هارامی به ژاپنی به معنی باردار است. این اسم به خاطر نحوه ی قرار گیری دو کندل نسبت به یکدیگر گذاشته شده است. کندل اول معمولا بدنه ای بلند دارد و کندل دوم نسبت به کندل قبل از خود کوچکتر است. سایه های بالایی و پایینی کندل دوم لازم نیست حتما درون کندل اول قرار داشته باشند ولی این موضوع ارجحیت دارد. کندل های دوجی و فرفره بدنه ای کوتاه دارند بنابراین می توانند وضعیت هارامی را شکل دهند. برای آشنایی با الگوهای خرسی و گاوی کندل هارامی می توانید به مقاله الگوی کندل استیک هارامی مراجعه نمایید.

سایه های بلند در الگوهای بازگشتی کندل استیک

در مجموع ۴ نوع کندل با بدنه ای کوچک ولی سایه بلند به اندازه حداقل دو برابر بدنه وجود دارند. کندل های چکش و مرد حلق آویز سایه پایینی بلندی دارند ولی سایه بالایی ندارند یا در صورت وجود، بسیار کوچک است. کندل های ستاره دنباله دار و چکش برعکس سایه بالایی بلند دارند ولی یا سایه پایینی ندارند یا اگر داشته باشند بسیار کوچک است. این ۴ نوع کندل هم می توانند سبز باشند و هم قرمز، چیزی که آنها را از هم متمایز می کند، جایگاه آنها در روند و نوع روند پیش از شکل گیری شان است.

کندل مرد حلق آویز و چکش

کندل استیک چکش
تصویر کندل استیک مرد حلق آویز و چکش

کندل چکش (Hammer) یک الگوی بازگشتی گاوی است بدین معنی که پس از یک روند نزولی اگر ظاهر شد نشان از پایان آن روند و شروع روند صعودی دارد. این کندل علاوه بر هشدار در مورد گاوی شدن بازار، سطح حمایتی را نیز برای حرکات بعدی قیمت مشخص میکند. سایه پایینی بلند کندل چکش نشان از قدرتمند بودن خرس ها دارد ولی بعد از گذشت مدتی از زمان داد و ستد، قدرت به دست گاو ها می افتد و قیمت را تا سطح قیمت باز شده بر می گردانند و در پایان در همان حدود قیمت بسته می شود.

البته این بسته شدن قیمت نزدیک جایی که قیمت در آنجا باز شده، نشان از قدرت گیری خریداران است ولی برای تایید بازگشتی بودن روند باید به کندل بعدی توجه نمود. سایه بلند پایینی همچنان نشان از زیاد بودن تعداد فروشندگان دارد و برای بازگشت روند، به فشار خرید بیشتر و احتمالا افزایش حجم معاملات، نیاز است. این تاییدیه از طریق شکل گیری یک کندل سبز پس از کندل چکش صورت می گیرد.

کندل مرد حلق آویز (Hanging Man) در الگوی بازگشتی خرسی شکل میگیرد. بدین معنی که پس از یک روند صعودی، شکل گیری این کندل نشان از بازگشت روند به حالت نزولی دارد. در کنار این موضوع، سطح مقاومت برای حرکت بعدی قیمت را نیز مشخص میکند. وجود سایه پایینی بلند نشان از حضور فروشندگان برای جلوگیری از افزایش قیمت است. اگرچه در میانه راه، خریداران دوباره به صحنه بر میگردند و در نتیجه قیمت نزدیک جایی که باز شده بود، بسته میشود ولی ظهور فشار فروش پرچم اخطار را بالا میبرد. برای تایید بازگشت قیمت، در این حالت نیز باید به کندل بعدی دقت شود که باید قرمز باشد.

 

کندل استیک چکش چیست

مقایسه کندل چکش و مرد حلق آویز

کندل ستاره دنباله دار و چکشِ بر عکس

کندل استیک ستاره دنباله دار
تصویر کندل ستاره دنباله دار و چکش بر عکس

کندل ستاره دنباله دار کندلی است که در کنار بدنه کوچک، سایه بالایی بلندی دارد. این کندل در یک الگوی بازگشت خرسی ظاهر میگردد یعنی پس از یک روند صعودی، شکل گیری این کندل زنگ خطر را به صدا درآورده و نشان از شروع روند خرسی دارد. علاوه بر این، سطح مقاومت را نیز برای حرکت بعدی قیمت مشخص می کند. این کندل زمانی شکل می گیرد که قیمت باز شده نسبت به قیمت بسته شده در کندل قبلی، بالاتر باشد در نتیجه یک شکاف بوجود می آید.

سپس قیمت بالاتر می رود ولی در میان راه، قدرت دست خرس ها افتاده که در نتیجه آن، قیمت در نزدیکی جایی که باز شد، بسته شود. پیامد این کشمکش، شکل گیری کندل ستاره دنباله دار است که بدنه کوچک به رنگ سبز یا قرمز و سایه بالایی بلندی دارد. کندل قرمز بعدی مشخص می کند که روند نزولی شروع خواهد شد یا خیر.

کندل چکشِ برعکس دقیقا شبیه ستاره دنباله دار است با این تفاوت که در روند نزولی شکل می گیرد و نشان از شروع روند صعودی است. علاوه بر آن مشخص کننده ی سطح حمایت نیز هست. بعد از روند نزولی، سایه بالایی بلند نشان از افزایش فشار خرید دارد. هر چند بدنه کوچک نشان می دهد خریداران نتوانسته قیمت را به حدی بالا ببرند که یک کندل سبز بلند شکل بگیرد. بخاطر این شکست، نیاز به کندل سبز بلند بعدی همراه با افزایش حجم معاملات برای تایید شروع روند صعودی است. در شکل زیر نحوه قرار گیری این کندل ها را مشاهده می کنید.

کندل استیک چکش بر عکس
نحوه قرار گیری کندل ستاره دنباله دار و چکش بر عکس

نتیجه گیری

در کنار ضعف ها و قدرت های نمودار کندل استیک، باید اذعان داشت که این فرم نشان دادن تحرکات قیمت، یک فرم محبوب در میان بسیاری از تحلیلگران است. در نمودار کندل استیک علاوه بر امکان تفسیر اتفاقات بازار و پیش بینی حرکت بعدی قیمت بر اساس هر کندل به صورت جداگانه، قابلیت تحلیل بازار بر اساس تعدادی از کندل ها که به صورت خاصی شکل می گیرند نیز وجود دارد. این نحوه ی شکل گیری بخصوص کندل ها را اصطلاحا الگو می نامند. این الگوها به دو دسته ی الگوهای کندل استیک بازگشتی گاوی و الگوهای کندل استیک بازگشتی خرسی تقسیم می شوند که امکان تشخیص روند بعدی بازار را فراهم می کنند.

 

پستهای مرتبط

نظریه امواج الیوت (بخش اول)

سردبیر والبی

اندیکاتور کانال های قیمت (Price Channels Indicator)

سردبیر والبی

انجین (Enjin) چیست؟

سردبیر والبی

درج دیدگاه

EnglishIran