الگوی بازگشتی سر و شانه (Head and Shoulders)

الگوی سر و شانه یک الگوی بازگشتی است که در یک روند صعودی ظاهر می شود و نشان از تغییر روند به حالت نزولی است. این الگو شامل سه...

نوشته شده در آموزش چارت 4 دقیقه مدت مطالعه · >
آشنایی با الگوی سر و شانه

الگوی سر و شانه یک الگوی بازگشتی است که در یک روند صعودی ظاهر می شود و نشان از تغییر روند به حالت نزولی است. این الگو شامل سه قله است که قله میانی (سر) نسبت به دو قله دیگر (شانه ها) بالاتر است و قله های سمت چپ و راست آن پایین تر قرار دارند و به سختی با یکدیگر برابر می شوند. در میان این سه قله، دو دره وجود دارند که از طریق خط حمایتی به نام «خط گردن یا neckline» با یکدیگر ارتباط دارند.

مراحل شکل گیری الگوی سر و شانه

این الگو اجزای مختلفی دارد که در این مقاله قصد داریم به توضیح آنها بپردازیم. همراه ما باشید.

روند پیش از شکل گیری الگو

روند قبلی: برای بازگشتی بودن این الگو نیاز است که یک روند قبلی وجود داشته باشد که این روند باید صعودی باشد. در حقیقت بدون روند صعودی قبلی، الگوی سر و شانه شکل نمی گیرد.

شانه ها و سر

شانه چپ: در یک روند صعودی، شانه چپ یک قله را شکل می دهد که در بالاترین سطح پیش از خود قرار میگیرد. بعد از شکل گیری این قله، قیمت کاهش می یابد تا شانه چپ شکل بگیرد. به صورت معمول، این افت قیمت، خط روند صعودی را نمی شکند و در نتیجه، دره در بالای خط شکل میگیرد و خط روند دست نخورده باقی می ماند.

سر: پس از کاهش قیمت، دوباره رشد قیمت شروع می شود تا حدی که از شانه چپ فراتر رود. پس از شکل گیری سر، دوباره شاهد کاهش قیمت هستیم تا جایی که خط روند صعودی را می شکند و آن را در معرض تهدید قرار می دهد. این دره، دومین نقطه برای ترسیم خط گردن را مشخص می کند.

شانه راست: پس از شکل گیری دره دوم، دوباره قیمت افزایش می یابد ولی این بار کمتر از سر قرار می گیرد تا شانه سمت راست تشکیل شود. اگر چه تقارن در این الگو ترجیح بیشتری دارد ولی شانه راست ممکن است به گونه ای شکل بگیرد که تقارن و توازن به هم بخورد. در نهایت زمانی شاهد شکل گیری کامل الگو هستیم که افت قیمت پس از شکل گیری شانه راست، باعث شکسته شدن خط گردن شود.

تکمیل و تایید الگوی سر و شانه

خط گردن: این خط با وصل کردن دره های ما بین سر و شانه ها قابل رسم است. بر اساس نوع قرارگیری دره ها، شیب خط گردن می تواند رو به بالا باشد یا رو به پایین و یا اینکه افقی ترسیم شود. این شیب از این جهت اهمیت دارد که اگر رو به پایین باشد اعتبار بیشتری برای خرسی شدن بازار پس از اتمام شکل گیری الگو دارد.

شکسته شدن خط روند: تا زمانی که خط روند شکسته نشود، شکل گیری الگو به پایان نرسیده و روند نزولی شروع نمی شود. بهتر است این شکسته شدن با افزایش حجم معاملات همراه باشد.

حجم معاملات

حجم معاملات: زمانی که این الگو ایجاد می شود، حجم معاملات نقش تعیین کننده ای در معتبر سازی الگو ایفا می کند. به صورت ایده آل ولی نه حتمی، حجم معاملات در زمان شکل گیری شانه چپ بهتر است بالاتر از زمانی باشد که سر شکل می گیرد. پس بهتر است که در زمان شکل گیری سر، حجم معاملات کاهش یابد تا زنگ خطر پایان روند صعودی به صدا درآید. زنگ خطر بعدی زمانی به صدا در می آید که کاهش قیمت بعد از شکل گیری سر با افزایش حجم معاملات همراه باشد و سپس در زمان ایجاد شدن شانه راست، حجم معاملات کاهش یابد.

مثالی از الگوی سر و شانه

الگوی بازگشتی سر و شانه
الگوی سر و شانه در نمودار لایتکوین

در تصویر بالا، شاهد شکل گیری الگوی سر و شانه در نمودار لایتکوین هستید. این الگو در یک روند صعودی شکل گرفته و خرسی شدن بازار پس از شکسته شدن خط گردن آغاز می شود. نکته ای که باید بدان توجه نمود این است که سطح حجم معاملات تایید کننده اعتبار الگو در زمان شکل گیری شانه چپ و سر هم چنین در زمان شکسته شدن خط گردن است.

جمع بندی

الگوی سر و شانه یکی از رایج ترین الگو های بازگشتی است که در مورد آن یک سری نکات وجود دارد که به تشریح آنها می پردازیم. نکته اول این است که خط گردن در حقیقت خط حمایت است و زمانی که الگو کامل شده و شکسته می شود، تبدیل به مقاومت می گردد بدین صورت که پس از پایین تر آمدن قیمت نسبت به خط گردن، امکان افزایش قیمت تا این خط وجود دارد.

در حقیقت در این زمان، خط گردن تبدیل به خط مقاومت می شود. نکته دوم تشخیص قیمت هدف یا Price Target است. برای این منظور باید گفت انتظار می رود پس از شکسته شدن خط گردن، قیمت به اندازه اختلاف نوک سر و خط گردن، پایین بیاید. البته این موضوع بستگی به عناصر دیگری مانند خطوط حمایتی پیشین و میانگین های متحرک نیز دارد پس آن را به عنوان هدف نهایی قرار ندهید.

نکته قابل توجه این است که این الگو باید در یک روند صعودی شکل بگیرد. به یاد داشته باشید شانه های چپ و راست الزاما از لحاظ عرض و ارتفاع یکی نیستند، در نتیجه ممکن است الگو متقارن نباشد. دیگر اینکه شناسایی خط گردن و افزایش حجم معاملات در هنگام شکسته شدن آن، از فاکتور های اصلی و مهم هستند، چرا که این موضوع نشان از اشتیاق برای فروش در قیمت پایین تر است. و در آخر،از آنجا که شکل گیری این الگو زمان بر است، شناسایی آن نیاز به تجربه و دقت دارد.

مطالب مرتبط

اندیکاتور بولینجر باند

اندیکاتور بولینگر باند (Bollinger Band)

نوشته شده در آموزش چارت
  ·   9 دقیقه مدت مطالعه
اندیکاتور کانال های قیمت

اندیکاتور کانال های قیمت (Price Channels Indicator)

نوشته شده در آموزش چارت
  ·   6 دقیقه مدت مطالعه
آموزش الگوی بازگشتی کف گرد (نعلبکی)

الگوی بازگشتی کف گرد یا Rounding Bottom

نوشته شده در آموزش چارت
  ·   2 دقیقه مدت مطالعه

دیدگاهتان را بنویسید

نشانی ایمیل شما منتشر نخواهد شد. بخش‌های موردنیاز علامت‌گذاری شده‌اند *

×